摘要:近日,主打动漫科技汉语教育产品研发、销售及出口的北京轩创国际文化股份有限公司(简称“轩创国际”)近日正式挂牌新三板。

鲸媒体讯(文/袁小兔)近日,主打动漫科技汉语教育产品研发、销售及出口的北京轩创国际文化股份有限公司(简称“轩创国际”)近日正式挂牌新三板。鲸媒体从其公开转让说明书中发现,该公司2015年前9个月的营收为1600.35万元,净利润为435.05万元。

成立于2009年1月的轩创国际主要经营动漫科技汉语教育产品的研发与销售、对外汉语教育产品的研发与出口。该公司自主研发了一系列汉语语言教学动漫教材及多媒体设备,包括书籍、动漫、影像材料、智能机器人、平板电脑等。学员可以通过光盘、教材、平板电脑学习机、智能机器人等多种方式学习汉语。

招股书显示,轩创国际2013年、2014年、2015年前9个月的收入分别为:304.92万元、1038.74万元、1600.35万元。同期该公司的净利润分别为80.29万元、323.83万元、435.05万元。

在业务收入的三部分(包括商品销售、技术服务、产品授权)中,销售的商品主要包括智能机器人、益智类玩具等;技术服务收入主要包括技术开发和软件销售收入;产品授权收入主要包括著作权授权和形象授权。除了内销,目前该公司产品还销售到马来西亚和香港。

2013年占比100%的技术服务业务收入到2014年渣比下降至66.69%,2015年前9月继续降至不足10%。而收入大头目前来自于商品销售收入,其占比已经超过80%。

招股书还显示,轩创国际将搭建“一主体三渠道”(教育机构为主体+媒体推广渠道、学术推广渠道、高校推广渠道)的多维推广模式,未来将重点发展东南亚、非洲及北美三个目标市场,未来将主要采取网上在线汉语教育平台销售模式、垂直B2B 模式及代理经销商模式,打破过去单一教育传播途径,并通过线上课程下载收入、会员服务收入与线下汉语体验、学习交流、产品售卖收入相结合的模式,完善盈利模式。

轩创国际董事长及总经理李时良持有公司42.01%的股权,为公司的第一大股东、实际控制人。目前轩创国际有16名员工,有2个子公司(涿州轩创文化传媒有限公司、深圳市轩创机器人技术有限公司)。2015年1-9月、2014年度、2013年度轩创国际收到的政府补助分别为50万元、161万元、100万元,

 

鲸媒体梳理了轩创国际公开转让说明书看点如下:

  • 主营业务

轩创国际是一家主要经营动漫科技汉语教育产品的研发与销售、对外汉语教育产品的研发与出口的高新技术企业。自主研发了一系列汉语语言教学动漫教材及多媒体设备,包括书籍、动漫、影像材料、智能机器人、平板电脑等。学员可以通过光盘、教材、平板电脑学习机、智能机器人等多种方式学习汉语。

 

  • 主要产品及用途

(1)《24本押韵故事书》、《24部配套动画》和《24集同步故事课堂》

《24本押韵故事书》是专门针对非汉语国家3-12岁儿童开发的少儿汉语教材系列产品。

《24部配套动画》通过人物形象、身临其境的动画王国以及专业制作专业配音,让学员实现视听说相结合,边看边听边读,还可以看着动画进行角色扮演。

《24 集同步故事课堂》改变了传统刻板教师形象,通过引入动漫人物小智作为课堂老师,寓教于乐,引导小朋友们一起听小智老师讲故事,学拼音,读字词句。

(2)《画说汉字》

用绘画的方式,揭示所学汉字的字源字形;演示汉字书写、笔顺,指明汉字结构;用学会的独体字组合成新的合体字,揭示汉字的构字规律;用新字组词扩大学习者的汉字量。

(3)中高级汉语教学光盘

《新视野华语》、《华语辅导丛书》。

(4)汉语智能辅助教育机器人

该产品定位于幼教启蒙,可实现语音对话识别、智能互动学习、无线上网、远程监控等功能。机器人具有全脑全能幼教娱乐系统,可以从表情、语言、动作、情绪等多角度进行 360 度智能模拟,使幼教学习过程更加幽默生动。

(5)ELMO  教育互动展台(海外代理产品)

ELMO 是新一代互动式展台及手写板。

 

  • 商业模式

公司将搭建“一主体三渠道”的多维推广模式,充分利用各个推广主体的力量进行产品推广。一主体即以教育机构为推广主体,通过教育机构的力量,组织自上而下的推广活动。三渠道分别为媒体推广渠道、学术推广渠道、高校推广渠道。

在采购模式方面,公司主要依靠国内机构进行加工生产,主要生产内容为对外汉语教育产品及教育科技辅助产品。

在销售模式方面,公司未来将主要采取网上在线汉语教育平台销售模式、垂直B2B模式及代理经销商模式。

在盈利模式方面,目前公司主要通过科技汉语教育产品销售、动漫产品加工技术服务和产品授权服务来实现收入。

 

  • 业绩情况及变化原因

轩创国际2013年、2014年、2015年前9个月的收入分别为:304.92万元、1038.74万元、1600.35万元。

该公司业务收入包括商品销售、技术服务、产品授权三部分。

其中,销售的商品主要包括智能机器人、益智类玩具等。技术服务收入主要包括技术开发和软件销售收入。产品授权收入是公司重要的收入补充,主要包括著作权授权和形象授权。各业务占比如下:

1

2015年1-9月的收入较2014年度增长了54.07%,主要原因是公司智能机器人销售收入大幅增加。2014年下半年公司研发的智能机器人技术已趋于成熟,投入生产后市场销售情况较好,销售收入大幅增加。

2

轩创国际2013年、2014年、2015年1-9月的净利润分别为80.29万元、323.83万元、435.05万元。

同期该公司的毛利率分别为98.86%、73.55%和52.41%,呈下降趋势,主要是由于轩创国际的技术服务与产品授权毛利率在70%以上,而商品销售毛利率在40%至50%之间, 2013 年至2015年9月商品销售收入占比大幅增长(报告期内商品销售收入占比分别为0.00%、 15.15%和83.45%), 致使公司整体毛利率下降。

 

  • 按区域销售情况

按照区域市场销售情况进行区分收入构成:

3

目前公司的外销客户较少,主要客户为马来西亚的COMMWARE PRODUCTS公司和香港的Kellona Resources Limited公司,销售给前者的主要是智能机器人,销售给后者的主要是动漫课件。

外销模式是主要通过参加海外展览、行业论坛、教育课题会等方式接触到潜在境外客户,

 

  • 员工情况

报告期内,公司及子公司共有员工 16 名。

 

  • 子公司

报告期内,轩创国际有两个子公司:涿州轩创文化传媒有限公司、深圳市轩创机器人技术有限公司。

 

  • 同行业对比

报告期内,轩创国际毛利率与同行业上市公司相比如下:

45

 

  • 重大投资收益情况

2015年3月轩创国际将全资子公司北京华风五洲科技有限公司出售,5 月完成工商变更,确认投资收益4.31万元。

 

  • 存在对政府补助依赖的风险

轩创国际2015年1-9月、2014年度、2013年度收到的政府补助分别为50万元、161万元、100万元,分别占当期利润总额的9.69%、41.27%、93.21%。政府补助占公司2013、2014年度利润总额比例较大,公司享受的地方政府财政补贴属于一次性收入,如未来年度无其他政府补助,可能会对公司利润总额产生不利影响。